2 denizaltı ortadan kaybolunca dönemin güçlü devletleri olan Rusya ve İngiltere korkunç bir savaşın eşiğine gelir. Ancak ortaya çıkan bilgi, bu denizaltıların üçüncü bir kuvvet tarafından kaçırıldığını ortaya çıkarmıştır. MI6'in en değerli ajanı James Bond ve Rusya'nın güzeller güzeli kadın ajanı Anya Amasova (Barbara Bach) bir araya gelerek bu işin peşine bırakmayacaklardır. Denizaltıları kaçıran Stromberg (Curd Jürgens) ise büyük bir nükleer savaşı başlatmak üzere planlar yapmıştır.